Це вже публічна пропозиція?

Тому що цього недостатньо. Регулятор оцінює повідомлення по суті, за його змістом — формальне позначення іншою назвою не є визначальним, а саме лише застереження про виключення відповідальності нічого не змінює. Крім того, закон узагалі не знає поняття «непублічна пропозиція»; це позначення, запроваджене самими емітентами.

Письмовий висновок з однозначною відповіддю щодо режиму, у якому ви перебуваєте, а також конкретний перелік змін — у якому документі, на якій сторінці та в якому реченні. Якщо за результатами оцінки з’ясується, що вам потрібен проспект, ви також отримаєте обсяг робіт, графік і ціну його підготовки.

Так, і зазвичай навіть більше, ніж раніше. Частину порушень можна виправити шляхом зміни вебсайту, вилучення матеріалів або зміни способу звернення до інвесторів — і що раніше це зробити, то кращою буде позиція емітента. Ми також повідомимо, що виправити неможливо та які наслідки з цього випливають.

Так. Перевірка публічної пропозиції є однаковою для акцій, облігацій та інших обігових цінних паперів. Однак щодо акцій і корпоративних часток часто виникає друге питання — чи не є структура колективним інвестуванням; його ми розглядаємо в межах послуги перевірка інвестиційної структури.

Так. Регулювання проспекту є європейським, але пороги й тлумачення відрізняються в окремих державах-членах — словацький поріг становить п’ять мільйонів євро, основний європейський — дванадцять. Якщо ви здійснюєте пропозицію в обох країнах, ми перевіримо обидві юрисдикції в межах однієї юридичної фірми.

Ні. Публічна пропозиція — це перше питання, обов’язок щодо проспекту — друге, і він залежить від обсягу та від того, чи застосовується певний виняток. У разі винятку за обсягом відповідно до § 120 ч. 2 Закону № 566/2001 Z. z. згідно з частиною 3 необхідно подати документ до NBS та оприлюднити його. Цей обов’язок автоматично не поширюється на кожен інший виняток щодо проспекту; решту обов’язків ми визначимо залежно від конкретної пропозиції.